自民国建立以来，孙中山经受了许多挫败，但他仍不屈不挠地潜心探索革命理论，不断反思中国革命的路向。他深感南北军阀皆一丘之貉，列强不会放弃在华利益特权，为克服内忧外患，必须重建一组织缜密、纪律严明的革命政党，同时必须创立一支忠于政党的革命武装。于是，孙中山在1919年10月把中华革命党改组为中国国民党，并在苏俄的帮助下，开始改组党务的长久过程。与此同时，俄国十月革命和五四运动加速了马克思主义在中国传播，在共产国际（Communist International）指导下，各地共产主义小组纷纷成立，并在1921年7月正式组成了以陈独秀为中央局书记的中国共产党。中共宣称自己属于无产阶级政党，从成立伊始便积极领导工农运动，包括1922年安源路矿工人大罢工和1923年京汉铁路工人大罢工，以及河北、广东、湖南各地的农民反抗斗争。由于国共两党皆反对帝国主义列强和军阀势力，就出现合作对敌的可能和基础。在苏联和共产国际的撮合下，孙中山制订了联俄容共的政策，容许共产党员以个人身份加入国民党。此一方针获1924年1月中国国民党第一次全国代表大会认可，标志着国共两党开始了第一次合作（1924-1927）。随后黄埔军校成立。孙中山积极筹划北伐，又接受北洋政府邀请，不辞辛劳赶赴北京共商国是。由于长年为革命奔波而积劳成疾，孙中山在1925年3月12日病逝北京，留下了未竟的革命事业。孙中山的北伐愿望有待实现，其亲自奠基的国共合作也面临严峻考验。